2020年9月22日中國提出“將提高國家自主貢獻(xiàn)力度，采取更加有力的政策和措施，二氧化碳排放力爭(zhēng)于2030年前達(dá)到峰值，努力爭(zhēng)取2060年前實(shí)現(xiàn)碳中和。” 2021年3月5日國務(wù)院總理在2021年國務(wù)院政府工作報(bào)告中指出，扎實(shí)做好碳達(dá)峰、碳中和各項(xiàng)工作，制定2030年前碳排放達(dá)峰行動(dòng)方案，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和能源結(jié)構(gòu)。3月15日中央財(cái)經(jīng)委員會(huì)第九次會(huì)議強(qiáng)調(diào)，推動(dòng)平臺(tái)經(jīng)濟(jì)規(guī)范健康持續(xù)發(fā)展，把碳達(dá)峰碳中和納入生態(tài)文明建設(shè)整體布局。
碳中和的兩個(gè)重要方面：一是優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，二是優(yōu)化能源機(jī)構(gòu)。優(yōu)化能源結(jié)構(gòu)指的是減少煤炭、石油、天然氣等傳統(tǒng)化石能源的使用而更多的去使用可再生能源，包括太陽能、風(fēng)能、水力能等等。此外，我國能源結(jié)構(gòu)的不合理，不僅僅體現(xiàn)在對(duì)煤炭資源的依賴，更體現(xiàn)在能源在區(qū)域之間分布的不均勻所帶來的大量運(yùn)輸所發(fā)生的能源損耗。因此，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的重心主要為減少高耗能行業(yè)如建筑業(yè)，制造業(yè)、交通運(yùn)輸業(yè)，以及盡可能的減少中間流轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)等。我們認(rèn)為，碳中和將對(duì)商品市場(chǎng)帶來供給側(cè)再現(xiàn)，需求側(cè)改革，產(chǎn)業(yè)長流程化，成本曲線重塑，制造業(yè)的全球再轉(zhuǎn)移等五大深遠(yuǎn)影響。
一、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，供給側(cè)再現(xiàn)
建筑業(yè)、制造業(yè)與交通運(yùn)輸業(yè)相互緊密關(guān)聯(lián)。建筑業(yè)需要大量的鋼鐵、有色金屬、水泥、玻璃等等，以及運(yùn)輸能耗。而礦山采選、有色與黑色金屬冶煉與延壓加工為能耗較高的制造業(yè)，包括粗鋼、電解鋁，含鎳生鐵，銅鉛鋅，水泥等大量使用煤電及使用焦煤焦炭生產(chǎn)的行業(yè)。上述提到的高耗能行業(yè)均為面臨減產(chǎn)壓力或產(chǎn)量瓶頸壓力。這也是鋼鐵價(jià)格與鋁價(jià)等其他金屬價(jià)格去年四季度以來受到強(qiáng)支撐的主要因素之一。近日內(nèi)蒙《關(guān)于確保完成“十四五”能耗雙控任務(wù)若干保障措施》政策發(fā)布，帶來內(nèi)蒙地區(qū)2021年起不再審批新的電解鋁產(chǎn)能，銅鉛鋅礦企業(yè)及電解鋅冶煉廠被要求當(dāng)年能耗程度不得超過去年同期能耗水平等政策，這意味著產(chǎn)能產(chǎn)量擴(kuò)張的道路被停滯，引發(fā)近期金屬價(jià)格再走強(qiáng)。
此外，由于對(duì)煤炭、石油、天然氣等行業(yè)產(chǎn)量的控制及減少，而能源需求向可再生能源和新能源的速度或?qū)⒌陀谶@類能源的供應(yīng)，因此面臨著基本面逐漸趨緊的局面，或同樣面臨價(jià)格上行風(fēng)險(xiǎn)。
二、優(yōu)化能源結(jié)構(gòu)，需求側(cè)改革
高耗能行業(yè)面臨供給側(cè)壓力的同時(shí)，新的需求增長點(diǎn)在減少碳排放目標(biāo)和可再生能源迅速增長的背景下逐漸浮現(xiàn)。太陽能、風(fēng)能、增建多站融合變電站，輸配電網(wǎng)擴(kuò)建，新能源汽車等已出現(xiàn)對(duì)部分有色金屬帶來需求貢獻(xiàn)并將在今后較長時(shí)間段內(nèi)支撐銅、鋁、鎳、白銀等商品價(jià)格。而另一方面，傳統(tǒng)汽車、電瓶車上使用量較大且回收系統(tǒng)日益成熟的鉛則面臨著長期需求下滑的壓力。此外，新能源汽車所要求的汽車輕量化趨勢(shì)意味著鋁合金車身對(duì)鍍鋅板車身的應(yīng)用替代趨勢(shì)。[1] [2] [3] 下一頁 |
